四大國有銀行派發(fā)半年成績表，符合市場預(yù)期，其中建設(shè)銀行(939)表現(xiàn)出色，多項(xiàng)核心指標(biāo)企穩(wěn)向好，經(jīng)營收入和撥備前利潤都實(shí)現(xiàn)正增長，ROA(資產(chǎn)回報(bào)率)、NIM(淨(jìng)息差)及資本充足率等，均領(lǐng)先同業(yè)，每股盈利和派息也是最高的。該行行長張毅展望未來指，會推動高質(zhì)量發(fā)展，優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，努力爭取盈利繼續(xù)保持平穩(wěn)發(fā)展。
建設(shè)銀行公布了2025年上半年度業(yè)績，關(guān)鍵經(jīng)營指標(biāo)亮眼，截至2025年6月底，經(jīng)營收入3859.05億元（人民幣，下同），同比增長2.95%，在四大行中，增速僅次於中行，撥備前利潤2901.03億元，同比增長3.37%，稅前利潤增加5.48%至1824億元，在四大行中增幅最大。每股收益0.65元，也是賺得最多的。
上市以來累計(jì)分紅超1.3萬億
建行派發(fā)中期息，每10股1.858元，為四大行中最高的，派息比例為30%。建行堅(jiān)持以持續(xù)、穩(wěn)定的分紅回饋投資者，上市以來累計(jì)分紅超1.3萬億元，2023年、2024年連續(xù)兩年分紅超千億元，2025年將進(jìn)行兩次分紅。
反映銀行盈利能力的資產(chǎn)回報(bào)率（ROA）和資產(chǎn)收益率（ROE），建行表現(xiàn)出色，分別為0.77%和10.08%，連續(xù)多年領(lǐng)先同業(yè)。最關(guān)鍵的盈利指標(biāo)淨(jìng)息差為1.4%，在四大行中也排行最高。
多項(xiàng)核心指標(biāo)領(lǐng)先同業(yè)
上半年取得好成績，張毅認(rèn)為，主要得益於及時調(diào)整經(jīng)營策略，令到業(yè)績穩(wěn)中有進(jìn)、穩(wěn)中提質(zhì)。包括提升非利息收入貢獻(xiàn)，拉動營收上升。建行上半年非利息收入992億元，同比大增25.93%，佔(zhàn)經(jīng)營收入的比例達(dá)到了25.7%，其中手續(xù)費(fèi)及傭金增加4.02%，達(dá)到652.2億元，在經(jīng)營收入中佔(zhàn)比為16.9%，可比同業(yè)領(lǐng)先。其他非息淨(jìng)收入340億元，同比增長達(dá)到111.36%。
與此同時，張毅也提到，建行主動適應(yīng)低利率的大環(huán)境，期內(nèi)利息收入的降幅進(jìn)一步收窄，上半年生息資產(chǎn)日均增速7.45%，較一季度提升了1.53個百分點(diǎn)。貸款和債券投資較上年末增加了2.7萬億元，增速創(chuàng)三年新高。同時，力拓展零售信貸、個人消費(fèi)貸款、個人經(jīng)營型貸款的增速超過了15%，持續(xù)發(fā)力加強(qiáng)定價(jià)的精細(xì)化管理，上半年的NIM1.4%，只較一季度降了1bp，邊際呈現(xiàn)了企穩(wěn)的跡象?；钇诖婵顏?zhàn)比是41.76%，繼續(xù)保持同業(yè)領(lǐng)先的水準(zhǔn)。
有信心淨(jìng)息差繼續(xù)領(lǐng)先
市場最關(guān)注的淨(jìng)息差，受宏觀大環(huán)境拖累，四大行的數(shù)據(jù)都在繼續(xù)收窄，建行的數(shù)字雖然領(lǐng)先同業(yè)，但也處於逐季收縮狀態(tài)。建行首席財(cái)務(wù)官生柳榮表示，從縱向來看，環(huán)比是收窄的，但從橫向同業(yè)比較來看，在可比同業(yè)當(dāng)中仍處於領(lǐng)先地位。他認(rèn)為，由於貸款定價(jià)相對快於存款，後續(xù)息差仍有一定下行壓力，但料央行正不斷改善貨幣政策的方向，宣導(dǎo)利率的傳導(dǎo)機(jī)制，預(yù)期利率下跌的幅度會逐步收窄，建行有信心通過主動管理使NIM繼續(xù)保持可比同業(yè)的領(lǐng)先水準(zhǔn)。
風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力增強(qiáng)
上半年建行的資產(chǎn)質(zhì)素進(jìn)一步提升，風(fēng)險(xiǎn)管控成效明顯，實(shí)現(xiàn)「兩降一升」，期內(nèi)不良貸款率1.33%，較上年末下降0.01個百分點(diǎn)，資產(chǎn)品質(zhì)平穩(wěn)可控；關(guān)注類貸款佔(zhàn)比1.81%，較上年末下降0.08個百分點(diǎn)；撥備覆蓋率為239.40%，較上年末提升5.8個百分點(diǎn)，風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力進(jìn)一步增強(qiáng)。核心一級資本充足率14.34%，資本充足水準(zhǔn)領(lǐng)先同業(yè)。成本收入比23.72%，較上年同期下降0.43個百分點(diǎn)，繼續(xù)保持良好水準(zhǔn)。
核心資產(chǎn)增長穩(wěn)健，結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化，截至6月底，建行的資產(chǎn)總額為44.43萬億元，較上年末增長9.52%，在四大行中，增幅最大。發(fā)放貸款總額27.44萬億元，較上年末增長6.20%；金融投資11.77萬億元，較上年末增長10.17%，貸款和債券餘額佔(zhàn)比近九成。負(fù)債總額40.85萬億元，較上年末增長9.73%。其中，吸收存款30.47萬億元，較上年末增長6.11%；境內(nèi)活期存款餘額佔(zhàn)比超四成，可比同業(yè)領(lǐng)先。
資產(chǎn)總額增幅最大
展望未來，張毅認(rèn)為，當(dāng)前國際環(huán)境複雜多變，全球經(jīng)濟(jì)面臨更大不確定性，但中國經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)穩(wěn)、優(yōu)勢多、韌性強(qiáng)、潛能大，建行聚焦經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，進(jìn)一步優(yōu)化經(jīng)營策略。在資產(chǎn)端，穩(wěn)總量、優(yōu)結(jié)構(gòu)、拉久期、增收益；在負(fù)債端，抓核心、夯基礎(chǔ)、控期限、降成本；在收入端，穩(wěn)基本盤，拓增長點(diǎn)；在防風(fēng)險(xiǎn)中提升促發(fā)展的能力，保持合理的資產(chǎn)增速，繼續(xù)優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債的結(jié)構(gòu)，降本提質(zhì)增效，強(qiáng)化資產(chǎn)品質(zhì)管控，力爭盈利繼續(xù)保持平穩(wěn)的態(tài)勢。
建行料全年房貸表現(xiàn)好過去年
作為建行的傳統(tǒng)優(yōu)勢板塊，該行基建房地產(chǎn)業(yè)務(wù)上半年表現(xiàn)出色，房貸餘額和投放都穩(wěn)居同業(yè)首位，管理層表示，隨著國家各種重點(diǎn)政策和項(xiàng)目的落實(shí)，相關(guān)貸款需求也會上升，建行的基建綜合服務(wù)質(zhì)效會在下半年進(jìn)一步顯現(xiàn)，該行也會做好住房板塊的布局，預(yù)計(jì)全年房貸表現(xiàn)會好過去年。
行長張毅直言，建行是「因建而生，因建而興」，支持基礎(chǔ)設(shè)施貸款是該行的主責(zé)主業(yè)，長期加強(qiáng)金融支持和服務(wù)力度，今年上半年相關(guān)貸款增速高於全行對公貸款的平均增速，較去年同期提高了0.23個百分點(diǎn)。下半年隨著國家重點(diǎn)項(xiàng)目的落地，專項(xiàng)債的使用，會更加聚焦建設(shè)，對相關(guān)貸款需求會有一定的刺激作用。建行已加強(qiáng)考核激勵政策，優(yōu)化相關(guān)信貸政策，將重點(diǎn)項(xiàng)目客戶納入白名單，建立跟蹤服務(wù)機(jī)制，相信綜合服務(wù)質(zhì)效在下半年將進(jìn)一步顯現(xiàn)。
上半年房貸餘額領(lǐng)先同業(yè)
今年國家持續(xù)出臺政策，促進(jìn)房地產(chǎn)市場止跌回穩(wěn)，建行副行長紀(jì)志宏認(rèn)為，成效逐步顯現(xiàn)，建行也積極應(yīng)變，著力發(fā)揮這一傳統(tǒng)業(yè)務(wù)優(yōu)勢，支持好客戶的住房需求，爭搶業(yè)務(wù)建設(shè)能力。該行上半年房貸的受理量、投放量均比去年同期顯著提升，貸款餘額保持穩(wěn)定，截止到6月末，貸款餘額是6.15萬億，保持同業(yè)的首位。貸款投放也為位居同業(yè)第一，領(lǐng)先的地位繼續(xù)鞏固。
副行長李建江表示，建行在房地產(chǎn)領(lǐng)域，深入研判風(fēng)險(xiǎn)演化的趨勢，強(qiáng)化監(jiān)測，做好風(fēng)險(xiǎn)的靠前防範(fàn)和有序化解。截至6月末，建行房地產(chǎn)業(yè)的不良貸款率較上年末下降了0.05個百分點(diǎn)，保持了風(fēng)險(xiǎn)的平穩(wěn)可控。
二手房多交易增新機(jī)遇
住房市場的新變化為建行創(chuàng)造新的發(fā)展空間，紀(jì)志宏指出，二手房在住房交易中佔(zhàn)比持續(xù)上升，建行積極把握結(jié)構(gòu)性機(jī)遇，針對房源類型多、交易分布廣的特點(diǎn)，拓展網(wǎng)點(diǎn)服務(wù)，以高效服務(wù)促進(jìn)二手房貸款的發(fā)展，該行上半年二手房貸款投放在同業(yè)中排名第一，較去年同期提升了超過了20%。貸款的新增也比去年同期增加436億，二手房的貸款餘額達(dá)到了1.89萬億，居同業(yè)的首位。
另外，建行也積極參與保障性住房的實(shí)踐創(chuàng)新，提供配售型的保障型個人住房貸款的服務(wù)，目前已在大連、廣州等10個城市實(shí)現(xiàn)貸款投放。近期北京、上海也優(yōu)化了房地產(chǎn)政策，進(jìn)一步提振市場預(yù)期。紀(jì)志宏表示，建行將抓好政策的落實(shí)，延伸住房金融服務(wù)的鏈條，完善布局，鞏固提升傳統(tǒng)領(lǐng)域的競爭力。他預(yù)計(jì)今年全年房貸業(yè)務(wù)表現(xiàn)將會好於去年。
做好「五篇金融大文章」
建設(shè)銀行重量也重質(zhì)，取得亮麗業(yè)績的同時，也強(qiáng)化優(yōu)質(zhì)金融供給，做實(shí)做好「五篇金融的大文章」，上半年各個領(lǐng)域的數(shù)據(jù)都表現(xiàn)出色，領(lǐng)先同業(yè)，行長張毅表示，會統(tǒng)籌優(yōu)化組織架構(gòu)，推進(jìn)落地體系化、系統(tǒng)化，為高質(zhì)量發(fā)展提供有力支持，打造新的業(yè)務(wù)增長點(diǎn)。
在科技金融方面，張毅表示，會大力引導(dǎo)金融資源向科技創(chuàng)新領(lǐng)域集聚，加強(qiáng)集團(tuán)母子協(xié)同，推動「股貸債保租」綜合金融服務(wù)。截至今年6月底，建行科技貸款餘額5.15萬億元，較上年末增長16.81%。累計(jì)完成9隻金融資產(chǎn)投資公司(AIC)試點(diǎn)基金設(shè)立及備案，承銷銀行間市場首批科技創(chuàng)新債券，落地銀行間市場首單科技創(chuàng)新資產(chǎn)支持證券。
引導(dǎo)金融資源聚焦科技創(chuàng)新
建行發(fā)展綠色金融不遺餘力，持續(xù)完善多元化服務(wù)體系，綜合運(yùn)用綠色信貸、綠色債券、綠色租賃、綠色信託、綠色保險(xiǎn)、綠色理財(cái)?shù)冉鹑诠ぞ?，廣泛支持和培育綠色產(chǎn)業(yè)。截至今年6月底，綠色貸款餘額5.72萬億元，較年初增長14.88%；參與承銷境內(nèi)外綠色及可持續(xù)發(fā)展債券77期，發(fā)行規(guī)模折合人民幣約2355.56億元。自營債券投資組合中投向綠色領(lǐng)域資金規(guī)模超2500億元。明晟ESG評級為AAA，ESG市場評價(jià)保持全球領(lǐng)先。
在普惠金融方面，建行深度融合線上線下服務(wù)模式，優(yōu)化升級「建行惠懂你」綜合化生態(tài)服務(wù)平臺。截至6月底，普惠型小微企業(yè)貸款餘額3.74萬億元，較上年末增長9.80%；貸款客戶366萬戶，較上年末增加30.45萬戶。持續(xù)推動減費(fèi)讓利，降低企業(yè)融資成本。
加快推進(jìn)數(shù)位化轉(zhuǎn)型
在養(yǎng)老金融方面，張毅表示，建行著力提升三大支柱業(yè)務(wù)競爭力，個人養(yǎng)老基本養(yǎng)老金開戶數(shù)、金額保持同業(yè)領(lǐng)先。建信養(yǎng)老金二支柱資管規(guī)模突破6500億元，年金客戶數(shù)較上年末增長53.96%。全面提升線上線下適老化服務(wù)水準(zhǔn)，「健養(yǎng)安」養(yǎng)老金融特色網(wǎng)點(diǎn)擴(kuò)容升級至222家。
作為當(dāng)下焦點(diǎn)的數(shù)字金融，張毅表示，以「人工智能+」為突破口，加快推進(jìn)建行的數(shù)位化智能化轉(zhuǎn)型，金融大模型累計(jì)賦能274個場景；手機(jī)銀行和「建行生活」雙子星月活用戶2.43億戶，同比增長14.40%；紮實(shí)落地?cái)?shù)字人民幣試點(diǎn)工作，累計(jì)消費(fèi)筆數(shù)5.22億筆，數(shù)字經(jīng)濟(jì)核心產(chǎn)業(yè)貸款餘額8524億元，較年初增長13.44%。（記者 木子）
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